7,19% Canara Bank FD vs 7,38% Título do Governo – Qual escolher?

Recentemente, quando as taxas do Canara Bank FD aumentaram, muitos começaram a perguntar qual escolher entre 7,19% Canara Bank FD vs 7,38% Títulos do Governo.

Atualmente, o Canara Bank está oferecendo o FD a 7% por 666 dias e por 5 anos e acima para FDs de 10 anos. Como as taxas dos DFs do Banco são compostas trimestralmente, o rendimento efetivo desses DFs é de 7,19%. Considerando o status de banco nacionalizado, muitos, sem querer, estarão procurando por uma oferta tão boa.

Ao mesmo tempo, o atual título de 10 anos do Governo da Índia está disponível à taxa de cupom de 7,26%, e o Yield To Maturity (YTM) em 28 de outubro de 2022 é de 7,38%.

Obviamente, as pessoas vão ficar confusas aqui. Porque um é o banco nacionalizado (que pode parecer seguro) e outro é o Government Of India Bond (que também é mais seguro), então qual escolher entre esses dois?

7,19% Canara Bank FD vs 7,26% Título do Governo – Qual escolher?

Ambos parecem atraentes. No entanto, ambos têm características diferentes com riscos diferentes. Portanto, você deve entender esses fatos antes de começar a investir.

# Entenda sua necessidade

Antes de escolher qualquer produto ou ativo, primeiro você deve ter clareza sobre o motivo pelo qual está investindo. Como esses dois produtos são de natureza dívida, mas com características diferentes, tente primeiro entender sua necessidade.

Qual parte do seu portfólio é usada para isso e por que você deve alocar é mais importante do que seguir cegamente os retornos.

# Características dos FDs do Banco vs Títulos do Governo

1. Volatilidade

Em termos de depósitos fixos, não são instrumentos de negociação. Portanto, não há volatilidade e você tem a garantia de retornos se o mantiver até o vencimento (em caso de retirada prematura, pode haver uma pequena parcela de penalidade). No entanto, no caso de títulos públicos, eles são negociados no mercado secundário e, se você deseja vendê-los antes do vencimento, seu ganho ou perda total depende do preço em que o título está sendo negociado.

Como o movimento do preço dos títulos está vinculado ao movimento das taxas de juros, esses títulos do governo são altamente voláteis e essa volatilidade será maior para títulos de longo prazo do que títulos de curto prazo.

No entanto, se sua ideia é manter o título até o vencimento, você não precisa se preocupar com a volatilidade. Porque durante o mandato do título, o governo pagará regularmente os juros semestralmente e o reembolso do principal no vencimento é certo. O impacto da volatilidade entrará em cena se você estiver vendendo o título no mercado secundário antes do vencimento.

2. Pagamento de Juros

No caso de FDs, a opção de pagamento de juros cabe a você decidir se precisa de um fluxo constante de renda ou não. Caso contrário, você tem a opção de acumular os juros e obter o principal e os juros no vencimento.

No entanto, no caso de Títulos Públicos, o cupom (juros) será pago semestralmente e, no vencimento, você receberá o valor principal investido.

3. Segurança

Em relação à segurança, no caso de FDs do Banco, a cobertura máxima do seguro é de até Rs.5 lakh. Mas como este é um banco do setor público, a probabilidade de o banco falir é o mais raro dos raros eventos na Índia. No entanto, no caso de Títulos do Governo, como o emissor é o Governo da Índia, eles são seguros.

4. Tributação

Em ambos os casos, os juros são tributáveis ​​de acordo com sua laje de imposto. Portanto, do ponto de vista tributário, não há essa diferença.

No entanto, no caso de FDs bancários, eles podem deduzir o TDS enquanto pagam os juros. No caso de títulos públicos, não existe o conceito de TDS. Portanto, é sua responsabilidade apresentá-lo como renda ao preencher o ITR e pagar o imposto.

Mais um imposto que você tem que suportar no caso de um Título do Governo se você vendê-lo antes do vencimento. É imposto sobre ganho de capital. Ganhos ou perdas de capital são classificados como de curto e longo prazo com base no período de detenção do ativo. Se os títulos do governo forem vendidos após detê-los por um período superior a 12 meses, os ganhos/perdas serão classificados como de longo prazo. Por outro lado, se o período for menor ou igual a 12 meses, os ganhos/perdas são classificados como de curto prazo.

Ganhos de capital de curto prazo em títulos do governo são tributados de acordo com sua laje de imposto. Por outro lado, os ganhos de capital de longo prazo são tributados à alíquota de 10% (sem benefício de indexação).

Se você arcar com uma perda ao vender o título no mercado secundário, poderá compensar perdas de curto prazo de títulos do governo contra outros ganhos de capital de longo ou curto prazo de outros títulos, como ações, fundos mútuos, etc. . No entanto, lembre-se de que as perdas de capital de longo prazo de títulos do governo só podem ser ajustadas contra ganhos de capital de longo prazo de outros títulos, como ações, fundos mútuos etc.

# Liquidez

Em termos de FDs bancários, você não precisa se preocupar com a liquidez. Você só precisa se aproximar do banco e solicitar o saque antecipado. Obviamente, pode haver uma pequena % da penalidade.

No entanto, no caso de Títulos Públicos, é necessário vendê-los no mercado secundário. Como mencionei acima, o preço depende do movimento da taxa de juros. Ou você pode obter um preço mais alto ou um preço mais baixo do que seu valor de face. Além disso, deve haver compradores suficientes para comprar seu título. Caso contrário, você terá que esperar pelos compradores e pelo preço certo.

# Alocação de ativos

Não coloque tudo em tais FDs bancários ou títulos do governo apenas porque eles estão oferecendo uma taxa mais alta. Tente entender seu objetivo e, consequentemente, inclua uma parte do patrimônio. Isso ajuda você a vencer a inflação. Você deve sempre ter uma mentalidade para calcular o retorno como um RETORNO REAL (Retorno Nominal – Taxa de Inflação).

A dívida é obrigatória para todos os objetivos. Mas isso não significa que você investe tudo em dívidas.

Conclusão – Considerando todas essas características, se você não estiver familiarizado com a volatilidade, questão de liquidez e segurança, sugiro o Canara Bank FD sobre o Título do Governo. No entanto, lembre-se de que você deve ter um plano adequado e precisa escolher essas duas categorias do produto, em vez de apenas investir em prol de altos retornos. Ambos têm recursos diferentes para diferentes necessidades. Portanto, tome uma chamada cautelosa do que uma BLIND CALL.