Preço médio ponderado por volume: o que é e por que é importante

Você não pode confiar na sorte se quiser ter sucesso no day trading. O mercado está mudando constantemente à medida que os dias de negociação passam; se você não puder maximizar seus lucros durante um determinado período de tempo, é improvável que obtenha um lucro sólido.

Se você quiser estar entre os muitos day traders bem-sucedidos e ricos, precisará aprender a analisar – e agir – os gráficos intradiários!

Os traders ativos usam muitas métricas diferentes – como preço de compra e preço ajustado – para analisar e selecionar ações; um desses indicadores técnicos é o VWAP (ou seja, Preço Médio Ponderado por Volume).

Embora o termo em si pareça complexo, na verdade é relativamente fácil calcular essa métrica principal. Ao final deste artigo, você saberá como calcular o VWAP de uma ação!

Qual é o preço médio ponderado por volume?

O preço médio ponderado por volume é um indicador técnico que ajuda os traders a seguir a direção dos preços intradiários. O “preço típico” é calculado usando os dados do dia inteiro (preço alto, baixo e de fechamento).

Da mesma forma, o VWAP geralmente é calculado usando volumes de negociação e ação de preço de um período de tempo selecionado. Esses dados podem ser coletados durante um dia inteiro ou em questão de minutos! O processo começa da mesma forma que os cálculos de preços típicos, mas adiciona algumas etapas extras no final.

Muitos especialistas recomendam não usar o VWAP ao tentar analisar tendências em vários dias de negociação. A fórmula é mais eficaz quando usada para cálculos de curto prazo.

Quem usa o VWAP?

Tanto o VWAP tradicional (todos os horários de mercado incluídos) quanto o VWAP ancorado (especificado pelo tempo) são frequentemente utilizados por traders individuais. O VWAP é especialmente útil para day traders, que podem analisar o preço das negociações para encontrar o preço mais favorável para comprar/vender.

Este indicador técnico também é usado por traders institucionais, como fundos mútuos. Como essas instituições geralmente compram/vendem milhares de ações, podem facilmente afetar acidentalmente o preço atual de um ativo. Felizmente, a análise dos cálculos do VWAP pode ajudá-los a evitar isso.

Comprar abaixo do VWAP ou vender acima do VWAP são as duas maneiras de minimizar a influência de grandes negociações no mercado. Embora nem sempre seja viável, as empresas geralmente tentam fazer isso quando possível.

Aprendendo mais sobre análise técnica

Investors Underground é uma comunidade educacional on-line que vale a pena conferir se você estiver curioso para aprender os prós e contras técnicos do day trading. Sua estratégia de negociação é focada principalmente na utilização do preço médio ponderado por volume para antecipar negociações. No entanto, ele também incorpora muitos outros indicadores técnicos úteis – como índice de força relativa (RSI) e divergência de conversa média móvel (MACD) – em seus cálculos!

Cálculo VWAP

Então, agora você sabe qual é o preço médio ponderado por volume (e como ele difere do preço típico), mas provavelmente está se perguntando como calculá-lo. Vamos dar uma olhada usando o exemplo de cálculo VWAP mostrado abaixo!

Para começar, precisaremos escolher um período de tempo para nosso cálculo. Isso pode ser uma questão de minutos, horas ou o dia todo. Vamos supor que o período de tempo seja de cinco minutos (de seis horas até agora) para este exemplo.

Olhando para os dados deste período de tempo, vemos uma ampla faixa de preço na ação “X”:

• Uma alta de US $ 450
• Um mínimo de US $ 130
• Um fechamento de $ 320

Vamos somar esses valores, deixando-nos com $ 900. Em seguida, dividiremos esse número por 3, o que resulta em US$ 300 (preço médio).

Agora, precisamos olhar para o volume. Durante os últimos cinco minutos, houve 50 negócios. No entanto, houve 8.000 negociações nas últimas seis horas!

Pegue os 300 anteriores e multiplique-os pelo volume do intervalo durante o período de tempo que analisamos (50 negociações, cinco minutos). Isso sai para 15.000. Por fim, divida esse número pelo volume acumulado (8.000). Determinamos que o VWAP é 1.875!

Preço médio ponderado por volume: um resumo

Confuso com a seção acima? Aqui está uma fórmula simples para ajudá-lo a descobrir! Basta lembrar que:

• Volume do intervalo é o número total de negócios do intervalo de tempo específico que você está analisando.
• Volume acumulado é o número total de negócios do todo o pregão.

Preço médio ponderado por volume: um resumo

Para investidores individuais e institucionais, a utilização de cálculos VWAP intradiários pode ser extremamente benéfica para implementar uma estratégia de negociação bem-sucedida. Felizmente, muitas ferramentas de análise técnica são capazes de calcular o VWAP tradicional e outras métricas, simplificando todo o processo de negociação algorítmica. Isso significa que os traders não precisam perder segundos valiosos realizando cálculos manualmente.

Embora o VWAP seja muito semelhante ao preço típico, ele oferece a vantagem de informações específicas de tempo. É esse atributo que o torna inestimável para os day traders, que devem aproveitar ao máximo cada segundo se quiserem obter retornos significativos. Se você ainda não está usando os cálculos do VWAP, é hora de começar: os lucros potenciais estão esperando!